Računovodstvo fer vrijednosti

Računovodstvo fer vrijednosti koristi tekuće tržišne vrijednosti kao osnovu za priznavanje određene imovine i obveza. Fer vrijednost je procijenjena cijena po kojoj se sredstvo može prodati ili obveza podmiriti u urednoj transakciji prema trećoj strani pod trenutnim tržišnim uvjetima. Ova definicija uključuje sljedeće pojmove:

  • Trenutni tržišni uvjeti . Izvođenje fer vrijednosti trebalo bi se temeljiti na tržišnim uvjetima na datum mjerenja, a ne na transakciji koja se dogodila na neki raniji datum.

  • Namjera . Namjera imatelja imovine ili obveze da je i dalje drži nebitna je za mjerenje fer vrijednosti. Takva namjera inače može izmijeniti izmjerenu fer vrijednost. Na primjer, ako je namjera odmah prodati sredstvo, to se može zaključiti da pokreće ubrzanu prodaju, što može rezultirati nižom prodajnom cijenom.

  • Uredna transakcija . Fer vrijednost treba izvesti na temelju uredne transakcije koja izvodi transakciju tamo gdje nema pretjeranog pritiska za prodaju, kao što je to slučaj u slučaju likvidacije poduzeća.

  • Treća strana . Fer vrijednost utvrđuje se na temelju pretpostavljene prodaje subjektu koji nije korporativni insajder ili je na bilo koji način povezan s prodavateljem. U suprotnom, transakcija s povezanom stranom može izokrenuti plaćenu cijenu.

Idealno određivanje fer vrijednosti temelji se na cijenama koje se nude na aktivnom tržištu. Aktivno tržište je ono na kojem postoji dovoljno velik opseg transakcija da bi se mogle dobiti trajne informacije o cijenama. Također, tržište s kojega se izvodi fer vrijednost trebalo bi biti glavno tržište za imovinu ili obvezu, jer bi veći opseg transakcija povezan s ovim tržištem trebao dovesti do najboljih cijena za prodavatelja. Pretpostavlja se da je glavno tržište tržište na kojem poduzeće obično prodaje predmetnu vrstu imovine ili podmiruje obveze.

Pod računovodstvom fer vrijednosti, nekoliko je općih pristupa dopuštenih za izvođenje fer vrijednosti, a to su:

  • Tržišni pristup . Koristi cijene povezane sa stvarnim tržišnim transakcijama slične ili identične imovine i obveza za dobivanje fer vrijednosti. Primjerice, cijene vrijednosnih papira koji se drže mogu se dobiti na nacionalnoj burzi na kojoj se ti vrijednosni papiri redovito kupuju i prodaju.

  • Dohodovni pristup . Koristi procijenjene buduće novčane tijekove ili zarade, prilagođene diskontnom stopom koja predstavlja vremensku vrijednost novca i rizik da se novčani tokovi ne ostvare, za izvođenje diskontirane sadašnje vrijednosti. Alternativni način za uključivanje rizika u ovaj pristup je razvijanje ponderiranog prosjeka mogućeg budućeg novčanog tijeka.

  • Troškovni pristup . Koristi procijenjeni trošak za zamjenu sredstva prilagođenog zastarjelosti postojećeg sredstva.

GAAP pruža hijerarhiju izvora informacija koji se kreću od razine 1 (najbolje) do razine 3 (najgore). Opća je namjera ovih razina informacija usmjeriti računovođu kroz niz alternativa vrednovanja, pri čemu su rješenja bliža Razini 1 preferirana u odnosu na Razinu 3. Karakteristike tri razine su sljedeće:

  • Razina 1 . Ovo je navedena cijena za identični artikl na aktivnom tržištu na datum mjerenja. Ovo je najpouzdaniji dokaz o fer vrijednosti i trebao bi se koristiti kad god su ti podaci dostupni. Kada postoji raspon cijena licitacija-traži, upotrijebite cijenu koja je najreprezentativnija za fer vrijednost imovine ili obveze. To može značiti korištenje ponuđene cijene za procjenu imovine i tražene cijene za obvezu. Kada prilagodite navedenu cijenu razine 1, to automatski prebacuje rezultat na nižu razinu.

  • Razina 2 . To su izravno ili neizravno uočljivi inputi koji nisu navedene cijene. Primjer ulaznih podataka razine 2 višestruka je procjena poslovne jedinice koja se temelji na prodaji usporedivih entiteta. Ova definicija uključuje cijene imovine ili obveza koje su (s ključnim stavkama podebljane):

    • Za slične predmete na aktivnim tržištima; ili

    • Za identične ili slične predmete na neaktivnim tržištima; ili

    • Za inpute koji nisu navedene cijene, kao što su kreditni rizici, zatezne stope i kamatne stope; ili

    • Za inpute izvedene iz korelacije s vidljivim tržišnim podacima.

  • Razina 3 . Ovo je neprimjetan ulaz. To može uključivati ​​vlastite podatke tvrtke, prilagođene ostalim razumno dostupnim informacijama. Primjeri ulaznih podataka razine 3 su interno generirana financijska prognoza i cijene sadržane u ponuđenoj ponudi distributera.

Te su tri razine poznate kao hijerarhija fer vrijednosti. Napominjemo da se ove tri razine koriste samo za odabir ulaza u tehnike vrednovanja (kao što je tržišni pristup). Razine se ne koriste za izravno stvaranje fer vrijednosti imovine ili obveza.