Omjer operativnog novčanog toka

Omjer operativnog novčanog toka mjeri sredstva koja su generirana i korištena u osnovnim operacijama poduzeća. Koristi se za procjenu sposobnosti poduzeća da plati svoje kratkoročne obveze. Izračun omjera operativnog novčanog toka prvo zahtijeva izvođenje novčanog toka iz poslovanja, što zahtijeva sljedeći izračun:

+ Prihod od poslovanja

+ Nenovčani troškovi

- Nenovčani prihodi

= Novčani tijek iz poslovanja

Primjer bezgotovinskog prihoda su odgođeni prihodi koji se vremenom priznaju, poput predujma za usluge koje će se pružati tijekom nekoliko mjeseci.

Nakon što se izvede novčani tok iz poslovanja, tada ga dijelimo s ukupnim neto prihodom subjekta. Izračun je:

Novčani tok iz poslovanja ÷ Neto prihod = Omjer operativnog novčanog toka

Novčani tijekovi od pomoćnih djelatnosti isključeni su iz ovog izračuna. Ako bi se pomoćni novčani tokovi uključili u operativne novčane tokove, to bi značilo da se subjekt oslanja na ne-osnovne djelatnosti kako bi podržao svoje osnovne aktivnosti. Idealno bi bilo da omjer bude prilično blizu 1: 1. Mnogo manji omjer pokazuje da poduzeće velik dio svog novčanog toka izvodi iz izvora koji nisu njegove osnovne operativne mogućnosti.

Primjer omjera operativnog novčanog toka

Blitz Communications nedavno je prikupio 50 milijuna dolara putem prve javne ponude i odmah parkirao sav novac u investicijama. U sljedećem tromjesečju neto dobit tvrtke porasla je s 400.000 na 900.000 dolara. Daljnja istraga otkriva sljedeći novčani tok iz omjera poslovanja: