Pro forma novčanog toka

Proformirani novčani tok je procijenjeni iznos novčanih priljeva i odljeva koji se očekuju u jednom ili više budućih razdoblja. Te se informacije mogu razviti kao dio godišnjeg postupka izrade proračuna ili predviđanja ili se mogu stvoriti kao dio posebnog zahtjeva za informacijama o novčanom tijeku, što može zahtijevati potencijalni zajmodavac ili investitor.

Proforma informacije o novčanom tijeku korisne su za procjenu kada u skoroj budućnosti može doći do nestašice gotovine, tako da se uprava može pripremiti dobivanjem dodatnih dužničkih ili kapitalnih financijskih sredstava kako bi nadoknadila projicirani manjak. Druga alternativa je planiranje smanjenja izdataka kako bi se izbjegla buduća upotreba gotovine. Ako je višak gotovine projiciran prognozom, ove se informacije također mogu koristiti za planiranje najprikladnije strategije ulaganja za gotovinu.

Proforma novčanog tijeka vjerojatno je najvažniji od različitih proforma dokumenata, koji također mogu uključivati ​​račun dobiti i gubitka i bilancu, budući da se ostali dokumenti čine nevaljanima ako se predviđa da će biti na raspolaganju neadekvatan iznos gotovine koji će podržati planove uprave.

Proforma novčanog toka gradi se na nekoliko metoda, a svaka obuhvaća različito vremensko razdoblje. Metode koje se odnose na razdoblja predviđanja su:

  • Kratkoročno . Očekivani novčani primici od nepodmirenih računa i gotovinskih plaćanja za postojeće obveze koriste se za izvođenje novčanih tokova u sljedećih nekoliko tjedana. Ova bi prognoza trebala biti vrlo točna.

  • Srednjoročno . Prihodi koji još nisu naplaćeni procjenjuju se iz zaostatka narudžbe i preračunavaju u novčane primitke za sljedećih nekoliko mjeseci. Troškovi potrebni za potporu prihoda zabilježenih u zaostatku narudžbe prevode se u gotovinske isplate za isto vremensko razdoblje.

  • Dugoročno . Predviđeni prihodi i rashodi preračunavaju se u novčane primitke odnosno isplate. Ovi podaci možda uopće nisu vrlo točni.

Na informacije korištene u proforma dokumentu novčanog toka mogu utjecati i procijenjeni dani nepodmirenih potraživanja od kupaca, kao i procijenjeni dani za plaćanje dobavljačima. Te se brojke ne bi trebale puno razlikovati od povijesnih prosjeka, inače je vjerojatno da pro forma rezultati neće biti dostižni.

Pro forma dokument nastoji biti prilično točan u prvih nekoliko tjedana projekcije, a zatim brzo opada u točnosti tijekom sljedećih razdoblja. Da bi se poboljšala pouzdanost dokumenta, treba ga redovito ažurirati s najnovijim informacijama. Također, vjerojatnije je da će dokument biti točan ako tvrtka ima stabilan zaostatak narudžbi, a mnogo manje točan ako je malo uvida u izvore kratkotrajne prodaje.

Čak i ako se proforma novčanog toka pokaže relativno nepouzdanim, to barem prisiljava upravu da razmišlja o očekivanim budućim novčanim tokovima, što može doprinijeti njegovom oprezu u osiguravanju da poduzeće ima dovoljno gotovine za financiranje poslovanja.